【回報升呢】市場頻推優惠 強積金宜慎選「半自由行」最快11月實施

三月 23, 2012
Joe Chan

強積金「半自由行」最快今年11月起實施,屆時僱員每年會有一次機會轉移供款,增加自由選擇強積金投資產品的權利,另一方面,市場競爭日趨激烈令強積金受托人倍感壓力,部分公司為了搶佔市場資源,除了連續推出新產品,亦開始在收費方面大打優惠牌,投資者不妨貨比三家再決定心水之選。

港股去年全年累跌20%,強積金回報自然難逃一劫。根據相關資料顯示,去年所有強積金中股票基金平均跌15%,其次為平均挫7.27%的混合型基金,而保證基金則平均瀉0.15%。儘管如此,隨?年初至今港股回升,目前大部分強積金基金錄得正回報。投資者心態進取 近期動作不斷的宏利,宣布下月23日起推出兩款新強積金基金,分別為「宏利MPF恒指基金」以及「宏利MPF亞太債券基金」,兩基金的管理年費為0.9%及1.65%。

該公司助理副總裁黃麗珊表示,目前宏利的強積金市佔率達17.2%,就以往資料顯示,有50%的客戶會偏好股票基金,25%選擇混合型基金,只有剩餘的25%會挑選其他較為保守的基金,由此可見,本港投資者的心態仍是比較進取的。

*亞洲債券基金回報佳

對於全新亞太債券基金的推出,宏利投資組合顧問服務部高級總監伍諾霖表示,今年股市的波幅仍會較大,因此市場對具穩定收益的產品仍有需求,而且不可思議的是,從過去幾年的平均回報來看,亞洲的債券基金回報高過亞洲股票基金的回報。目前亞太區擁有穩定現金流狀況以及良好還款能力的企業相當多,韓國的科技行業就是一個例子,因此今年投資於亞太區的債市仍會有不俗的表現。

此外,伍諾霖稱,今次宏利的亞太債券基金特別之處在於,會將不超過20%的資產配置於離岸人民幣債券(俗稱點心債),冀捕捉債券回報及人民幣升值潛力,他並預期今年人民幣升幅在2%左右。 雖然目前市場上亦有其他強積金基金投資於點心債,但宏利是為數不多的投資點心債佔比較高的受託人。根據以往紀錄,去年的各類強積金中,僅債券基金及貨幣市場基金力保不失,全年分別升2.76%及0.08%。

*部分減價吸客

除了大推新產品,宏利還決定在費用方面減價以搶奪客源。該公司首席行政總監吳智珊表示,從下月兩隻新產品推出之日起,旗下的5隻基金管理費亦會下調。其中,保守基金每年管理費由1.25%減至0.75%,劈價幅度高達40%,國際債券及香港債券基金的收費亦會由現時的1.75%,下調至 1.65%。經調整後,宏利一共26隻基金,管理費介乎0.75%至1.95%。

王佳佳