《積金百科-朱永耀》淺談比較強積金收費

《積金百科》強積金半自由行實施以來,筆者喜見巿場上越來越多人討論強積金費用,這代表巿民對強積金的注意程度比以前增加。強積金是香港人將來退休後重要的儲備之一,每個成員都應該好好管理自己的強積金,為將來退休保障增值。
  理解到部分人會從收費與回報方面來檢討自己的強積金投資,筆者於今期先談談比較收費時有哪些常見的誤解。

*直接比較宣傳刊物中的基金管理費*

  基金管理費通常於各強積金受託人或服務商的宣傳刊物中列載,相信很多巿民都會下載這些單張然後直接比較不同基金的收費。但事實上,列印於這些宣傳刊物中的基金管理費未必可以完全反映真實的收費,例如這些資料可能只包括成分基金管理費,而未包括核准匯集投資基金層面的收費或任何參加費、保證費等等。所以,成員應該仔細查閱列載於各強積金計劃的主要銷售文件中所披露的各項收費,以作出較全面的比較。
  此外,很多成員都會忽略原來實際收費一直比宣傳刊物中所列載的管理費為低。原因是自己的僱主跟沿用的強積金供應商為所屬強積金計劃取得減價優惠。因此,在比較收費前你應先了解自己目前所用強積金計劃的實際收費。成員可向僱主的人事部了解,或直接致電相關強積金受託人或服務商的成員服務熱線查詢。
  你亦可能需要留意部分強積金受託人或服務商都會為個人帳戶(前稱保留帳戶)提供減費優惠以鼓勵成員綜合帳戶。

*比較基金開支比率*

  另一個常見的比較收費方法為比較不同基金的開支比率。基金開支比率顯示基金總開支佔基金資產值的百分比,因此較純粹比較基金管理費更為可靠,更具參考價值。但是,在參閱基金開支比率時,務必要注意基金開支比率只是根據相關基金上一個財政期的數據計算,因此只屬昔日資料。基金開支比率未能反映現時相關基金的任何費用、收費或開支調整。例如有某基金於今年一月開始減費,由於該基金提供的開支比率只代表上一財政年度的開支,故未能真實反映該基金開支因今次減費所帶來的改變。另外,成立不足兩年的基金,毋須提供基金開支比率,因此成員在比較基金開支比率時會發現不少基金沒有提供此數據,但這並不代表開支比率是零。此外,順帶一提,持續成本列表亦是根據上一個財政期的基金開支比率所編製的。
  在此,筆者一直強調比較收費只是選擇強積金基金的其中一個項目。強積金是將來退休後生活的重要支柱,本人認為在比較收費的同時,亦應參考基金回報、詳細考慮基金所屬受託人及服務商的實力、質素及服務。一個真正長遠可靠的伙伴,才可以為成員長遠管理退休金。


《匯豐保險總監及僱員福利主管 朱永耀》